EĞİTİM MERKEZİ

BİR FX ALIM SATIM İŞLEMİ NASIL ÇALIŞIR?

Bir para biriminin başka bir para birimi karşısında değeri dalgalanan bir emtia olduğu farkına varıldığında FX alım satım konsepti basittir. Bir para birimini satın alırken (veya satarken), FX Alım Satım Uzmanları FX oranındaki hareketten kâr elde etmeyi amaçlar. FX'in güzelliği, alım satım işlemi maliyetinin çok düşük olmasıdır. Bu, alım satım uzmanlarının uzun sürenin yanı sıra oldukça kısa süre (abartısız saniyeler) için işlem yapabilmeleri anlamına gelir.

Örnek

Bir alım satım uzmanı EUR'nun USD'ye karşı değer olarak artmak üzere olduğuna inanır ve 1,5000'den 1 milyon EUR satın alır. Kısa bir süre sonra oran 1,5050 olur ve alım satım uzmanı 5.000 USD kârla pozisyonu kapatır.
1,50'de 1.000.000 EUR = 1.500.000 USD
1,5050'de 1.000.000 EUR = 1.505.000 USD
Fark = 5.000 USD kâr

Büyükler

Dünyada 170 civarında para birimi vardır. Ancak işlemler toplam iş hacminin 2/3'üne tekabül eden altı 'büyük' para birimi çiftinde yoğunlaşır.
Büyükler şunlardır:
EUR/USD (%27)
USD/JPY  (%13)
GBP/USD (%12)
AUD/USD (%6)
USD/CHF (%5)
USD/CAD (%4)

Para Birimi Çiftleri

FX'te her zaman bir para birimi başka bir para birimine karşı kote edilir. Temel para birimi referans olduğu düşünülendir. Örneğin; EUR/USD fiyat teklifinde EUR temel para birimidir ve fiyat teklifi, satın almak için kaç USD yaptığını tanımlar. Basit olarak USD/JPY'de USD temel para birimidir ve oran, satın almak için kaç JPY yaptığını tanımlar.

Alışlar ve Satışlar (Teklifler)

Alış, belirli bir FX para birimi çifti için piyasanın ödemeye istekli olduğu fiyattır. Satış veya teklif, satmak için tercih edilen fiyattır.

Örneğin; 1,1650/1,653 USD/CHF fiyat teklifinde alış 1,1650 iken satış 1,1653'tür. Genellikle fiyat teklifleri 'küçük sayılara' sadeleştirilir. Bu durumda, telefon fiyat teklifi 50/53 olur.

Alış ve teklif arasındaki fark alım satım marjı olarak bilinir.

Pip'ler

Bir 'pip' (fiyat ilgi noktası), para birimi çifti fiyatındaki en küçük dalgalanmayı gösterir. Çoğu para birimi için (USD/JPY hariç) oran dördüncü ondalık basamağına kote edilir. Bir pip, karşı para biriminin 1/10.000 ya da 0,0001'ini gösterir. GBP/USD için 1,6319'da 1 pip değişikliği 1,6320'dir. USD/JPY için pipi yalnızca ikinci ondalık basamağa kote edilir (1/100 veya 0,01).

Kâr ve Zarar Hesaplamaları

MIG Alım Satım İstasyonu gibi çoğu modern platformlar bir alım satım uzmanının açık pozisyonlarda kâr ve zararını (P&L) otomatik olarak hesaplar. Bu, alım satım uzmanlarının piyasa hareket ettiğinde takip etmelerini sağlar. Bu hesaplamaların nasıl çalıştığının anlaşılması tüm alım satım uzmanları için önemlidir.

Aşağıdaki grafikte MIG tarafından sağlanan para birimi çiftleri özeti, her para birimi çiftinin lot miktarı ve lot başına her pip değeri gösterilmektedir Aşağıdaki P&L örnekleri bu grafikten türetilmiştir:

Currency PairMini SpreadStandard SpreadVIP/ECN Spread
AUDCAD3.93.32.5
AUDCHF43.42.6
AUDJPY3.83.22.4
AUDNZD4.74.13.3
AUDUSD3.22.61.8
CADJPY3.93.32.5
CADCHF3.93.32.5
CHFJPY43.42.6
EURAUD3.83.22.4
EURCAD4.13.52.7
EURCHF3.632.2
EURGBP3.22.61.8
EURJPY3.22.61.8
EURUSD2.82.21.3
EURNZD5.24.33.2
GBPAUD4.43.83
GBPCAD4.43.83
GBPCHF4.643.2
GBPJPY4.33.72.9
GBPUSD32.41.6
GBPNZD5.254.2
NZDJPY4.23.62.8
NZDUSD3.52.92.1
NZDCHF4.23.72.9
NZDCAD4.23.32.9
USDCAD3.22.61.8
USDCHF3.32.71.9
USDJPY2.82.21.4
USDSGD3.62.81.9
EURSGD4.23.82.2
USDHUF21.220.118
EURHUF21.220.119.2
USDPLN33.62322
EURPLN33.62322
USDCNH3025.722.4
USDDKK35.53025.4
EURDKK35.53025.4
USDNOK35.528.627.3
EURNOK35.530.723.8
USDSEK4336.630
EURSEK544539
USDHKD3832.326.9
USDRUB432368320
USDMXN85.674.767.2
Lütfen unutmayın: Yukarıda verilen alış satış marjları değişkendir ve tabloda belirtilen seviyeden başlar.

Kâr ve Zarar Hesaplamaları - Örnekler

1,3196'dan 3 lot EUR/USD satıldı ve bunlar 1,3122'den satın alındı:
Bu örnekte, müşteri 74 pip * 3 lot = 222 pip toplam kâr yaptı (satın aldıkları fiyattan daha yüksek fiyata sattıklarından). EUR/USD pip değeri 10 USD'dir, bu durumda toplam kâr = 222 pip * pip başına 10 USD = 2.220 USD'dir.

117,75'ten 2 lot USD/JPY satın alındı ve bunlar 117,32'den satıldı:
Bu örnekte, müşteri 43 pip * 2 lot = 86 pip toplam zarar yaptı (satın aldıkları fiyattan daha düşük fiyata sattıklarından). USD/JPY pip değeri 1.000 JPY'dir ve bu yaklaşık olarak 1000/117,32 (pozisyon kapatıldığındaki USD/JPY fiyatı) = 8,524 USD'ye eşittir ve bu durumda müşterinin toplam zararı = 86 pip * pip başına 8,524 USD = 733,06 USD'dir.

0,8615'ten 2 lot EUR/GBP satıldı ve bunlar 0,8526'dan satın alındı:
Bu örnekte, müşteri 89 pip * 2 LOT = 178 pip toplam kâr yaptı. EUR/GBP pip değeri 10 GBP'dir ve bu yaklaşık olarak 10 * 1,8500 (pozisyon kapatıldığında GBP/USD fiyatının 1,8500 olduğu varsayılarak) = 18,50 USD'ye eşittir ve bu durumda müşterinin toplam kârı = 178 pip * pip başına 18,50 USD = 3.293 USD'dir.

Hakkımızda
Platformlar
Hesap Türleri
Piyasa Haberleri ve Analiz
Eğitim Merkezi
Ortaklar ve Bağlı Kuruluşlar